Lagere kosten kunnen bijdragen aan het verbeteren van beleggingsfondsen.
Beleggingsfondsen beleggen door geld van verschillende individuele beleggers te bundelen en dat geld te gebruiken om effecten te kopen, zoals aandelen en obligaties. Alle fondsen hebben uitgaven die ze doorgeven aan beleggers, en sommige kosten of provisies ook. Veel fondsen bieden verschillende aandelenklassen om onderscheid te maken tussen de soorten vergoedingen die beleggers betalen om het fonds te bezitten. Institutionele aandelen en "A" -aandelen zijn twee van de belangrijkste soorten aandelencategorieën.
Upfront Commission
Klasse A-aandelen vragen beleggers een provisie vooraf, ook bekend als een front-end verkoopbelasting. De meeste verkoopaantallen van "A" -aandelen zijn ongeveer 5,75 procent, hoewel ze wel 8,5 procent kunnen zijn. Institutionele aandelen dragen doorgaans geen kosten vooraf, maar als die er zijn, is dat veel minder dan het typische A-aandeel. Beide typen aandelenklasse hebben over het algemeen geen kosten om te verkopen, hoewel een minimale periode van bewaring nodig kan zijn om handel op korte termijn te voorkomen.
Lopende Commissie
Klasse A-aandelen hebben vaak een doorlopend op activa gebaseerde provisie. Deze vergoeding, meestal 0,25 procent per jaar, is meestal lager dan de kosten voor andere deelbewijscategorieën. Bijvoorbeeld, "B" -aandelen en "C" -aandelen, die vooraf geen commissies vragen, heffen gewoonlijk 1 procent per jaar als een op activa gebaseerde vergoeding. Institutionele aandelen hebben geen 12b-1-vergoeding.
Jaarlijkse uitgaven
Alle aandelenklassen hebben jaarlijkse kosten, die de bedrijfskosten van het fonds als geheel weerspiegelen. Het grootste deel van de jaarlijkse kosten van een fonds is meestal de beheervergoeding. Met ingang van 2012 bedroegen de jaarlijkse kosten voor het John Hancock Classic Value Fund 0,97 procent, waarbij 0,79 procent naar de beheervergoeding ging. Jaarlijkse kosten zijn meestal hetzelfde voor elke aandelencategorie.
Kwalificatie
Aangezien institutionele aandelen dezelfde prestaties halen bij fondsbeheerders met lagere algemene kosten, zult u altijd beter zijn institutionele aandelen te kopen in plaats van klasse "A" aandelen. Helaas komen de meeste individuele beleggers niet in aanmerking voor institutionele aandelen. Fondsen als John Hancock eisen dat beleggers erkende bedrijfsentiteiten zijn, zoals pensioen- of kapitaalfondsen, rekeningen geregistreerd bij verzekeringsmaatschappijen en bankvertrouwensafdelingen of bedrijven. Institutionele aandelen hebben ook een minimale aanschafvereiste die meestal buiten het bereik van de meeste beleggers ligt. Naast de andere vereisten vraagt John Hancock om een minimale investering van $ 250.000 om in aanmerking te komen voor zijn institutionele aandelenklasse.
