Private equity-fondsen bieden een alternatief voor traditionele beleggingsfondsen. De risico's en voordelen van private equity-investeringen kunnen groter zijn dan beleggen in beursgenoteerde aandelen en obligaties, en investeringen belonen zich over het algemeen terug op een langer tijdsbestek. Als u weet hoe private equity-fondsen werken, kunt u bepalen of dit soort investering geschikt is voor u.
private Equity
Private equity beleggen betekent investeringen doen in niet-beursgenoteerde bedrijven. Bedrijven bieden beleggingsmogelijkheden in de vorm van aandelen en obligaties, maar particuliere bedrijven beschikken niet over een van deze fondsenwervingsmethoden. Private equity-investeringen hebben doorgaans de vorm van zakelijke leningen of overnames. Vanwege de aard van private equity is dit type belegging het meest geschikt voor beleggers met een langere tijdshorizon. In plaats van snelle winsten te maken op het verhandelen van effecten, moeten beleggers in private equity over het algemeen wachten op hun investering om de prestaties en het nettoresultaat van een bedrijf te stimuleren voordat ze een rendement zien.
Doelstellingen
Bedrijven zoeken om verschillende redenen private-equityinvesteringen, waaronder het financieren van uitbreidingsplannen. Andere veel voorkomende toepassingen van private-equity-dollars zijn de ontwikkeling van nieuwe producten en de acquisitie van andere bedrijven. Private-equityfondsen verschaffen het geld dat nodig is om deze doelstellingen te bereiken, en het bedrijf is in staat om kapitaal te verwerven buiten de traditionele bankleningen.
Fondswerking
Kort gezegd, private equity-fondsen bieden beleggers de mogelijkheid om hun geld in handen te geven van een ervaren fondsbeheerder, die de bijdragen van alle fondsleden bundelt, het geld investeert volgens de richtlijnen van het fonds en de winsten over de leden verdeelt. Fondsleden kunnen individuen of instellingen zijn; bijdragen van institutionele beleggers kunnen de schaal van individuen vaak in de schaduw stellen, waardoor ze een waardevolle toevoeging aan een fonds vormen.
Leveraged Buyouts
Private equity-fondsen bundelen vaak middelen om leveraged buy-outs van distressed publieke bedrijven uit te voeren. Fondsen gebruiken hun eigen middelen naast leningen om een meerderheid van de aandelen van een bedrijf te kopen, om hun schuldeisers en obligatiehouders te betalen en vervolgens het bedrijf privé te nemen. De fondsbeheerders hebben dan de mogelijkheid om het bedrijf om te draaien en uit te betalen via een tweede beursintroductie of om het vermogen van het bedrijf met winst te verkopen.
