Gok niet met je toekomst; een financiële professional raadplegen voordat u een hypotheek met alleen rente aangaat.
Onthoud wat je moeder je heeft verteld - als iets goed lijkt om waar te zijn, is het dat waarschijnlijk ook. Hypotheekrenteafspraken hebben hun plaats in de wereld van thuisfinanciering, maar alleen voor bepaalde huizenkopers in zeer specifieke financiële situaties. USA Today-verslaggever Sandra Block waarschuwt dat "als u de risico's niet begrijpt, u het dak boven uw hoofd kunt verliezen."
Amortisatie Basics
Wanneer u geld leent om onroerend goed te kopen, een hypotheek genaamd, bepaalt uw kredietgever uw maandelijkse hoofdsom- en rentebetalingen met behulp van een methode die amortisatie wordt genoemd. Voordat u uw maandelijkse of tweewekelijkse betaling doet, bepaalt de kredietgever het bedrag van de rente die tijdens die periode is opgebouwd op basis van de rentevoet van de lening en de hoofdsom, of het bedrag dat u aan de lening verschuldigd bent, en past delen van de betaling op de juiste wijze toe. Na elke betaling trekt de geldgever de door u betaalde hoofdsom af van het oorspronkelijke saldo van de lening en herberekent de rente voor de volgende betaling.
Interessebetalingen
Als u kiest voor een zeven jaar durende rente-alleen-hypotheek in plaats van een traditionele lening, uw geldschieter nog steeds afgeschreven de hypotheek over de gehele lengte van de lening, meestal 30 jaar. Voor de eerste zeven jaar betaalt u alleen de rente die verschuldigd is over de lening. Aan het einde van de rentevrije periode herberekent de kredietverstrekker de lening zodanig dat u tijdens de resterende 23-jaren het gehele hoofdsaldo en de aangegroeide rente betaalt, wat meestal resulteert in aanzienlijk hogere hypotheekbetalingen.
Hoe een renteloze hypotheek kan helpen
Aangezien een hypotheek met een looptijd van zeven jaar lagere uitkeringen biedt voor de eerste zeven jaar van de lening, krijgt u extra koopkracht om een duurdere woning te kopen dan u zich momenteel kunt veroorloven in afwachting van uw inkomsten die stegen voordat de rentevrije periode is over. U kunt dit type hypotheek ook overwegen als u het grootste deel van uw inkomen ontvangt in jaarlijkse bonussen of provisies. De lagere betalingen zullen u helpen door de magere tijden, maar u hebt nog steeds de mogelijkheid om een forfaitair bedrag te betalen aan de rente wanneer u uw bonus ontvangt. Als u verwacht dat de huizenprijzen stabiel blijven of stijgen en u van plan bent om te verhuizen voordat de rente-enige periode voorbij is, kunt u ook profiteren van dit type hypotheek.
Wat kan verkeerd gaan
Aangezien een rente-enige hypotheek niet vereist dat u uw oorspronkelijke lening saldo tijdens de initiële periode, dit type lening is vooral gevoelig voor de ups en downs van de economie. Als de woningmarkt een aanzienlijke neergang kent, zou u in een "ondersteboven" lening of een hypotheek kunnen staan die "onder water" ligt, waar u meer te danken hebt aan de hypotheek die het huis waard is. Als de geldende rentetarieven aanzienlijk zijn gestegen voordat de kredietverstrekker de hypotheek herberekent, kunt u zichzelf vinden met betalingen die u niet kunt betalen.
Pas op
Voordat u zich aanmeldt voor een hypotheek met een looptijd van zeven jaar, moet u ervoor zorgen dat het voordeel opweegt tegen de risico's. Als uw hypotheek voor 200,000 voor 6.0 procent rente is, is uw maandelijkse betaling tijdens de rentevrije periode slechts $ 200 minder dan bij een traditionele hypotheek. Emerald Jack Guttentag, emeritus hoogleraar in de Wharton School, waarschuwt dat als u geen rente-enige hypotheek nodig hebt om in aanmerking te komen voor het huis dat u wilt kopen, dit niet de beste keuze is.
