Als u uw woning als onderpand gebruikt, kunt u een lagere rente krijgen.
Vóór het credit scoren, als de mensen bij een bank je niet kenden, was het veel moeilijker om een lening met eigen vermogen te krijgen - of enige vorm van lening - omdat de geldschieter niet wist of je betrouwbaar was. Maar zelfs met credit scoring geeft een driecijferig nummer de geldschieters geen volledig beeld van uw vermogen om de lening terug te betalen.
FICO-score
Als een vreemdeling je om een lening vroeg, zou je willen weten hoe die persoon in het verleden zijn schulden had afgehandeld. Wanneer u naar een bank gaat en een lening voor een woningverstrekking aanvraagt, wil de kredietgever hetzelfde weten, en dat is waar uw FICO-score vandaan komt. De FICO-score loopt van 300 naar 850, waarbij hogere scores een lager risico op wanbetaling vertegenwoordigen . Hoe beter uw score, hoe groter de kans dat u wordt goedgekeurd voor een lening met eigen vermogen en hoe lager de rentevoet die u ontvangt.
Factoren die van invloed zijn op uw FICO-score
Uw FICO-score houdt rekening met een groot aantal factoren over uw financiële geschiedenis, maar het geeft de geldschieters geen volledig beeld van uw terugbetalingsmogelijkheden. De FICO scorefactoren in vijf elementen: uw betalingsgeschiedenis (35 procent), de bedragen die u verschuldigd bent (30 procent), hoe lang u tegoed hebt gehad (15 procent), uw aanvragen voor nieuw krediet (10 procent) en de soorten van het tegoed dat u hebt gebruikt (10 procent). Je huidige inkomen, leeftijd, burgerlijke staat en de waarde van je huis hebben echter geen invloed op je score.
Home Value
Naast je FICO-score willen geldschieters weten wat de waarde van je huis is en welke andere leningen je hebt afgesloten die het huis als onderpand gebruiken. Afhankelijk van de economie, kunnen sommige kredietverstrekkers u toestaan meer dan de waarde van uw woning af te schrijven, maar veel zullen uw totale schuld beperken tot een percentage van de waarde van uw woning. Als u bijvoorbeeld een $ 200,000-huis heeft en uw geldgever uw schuld zal laten stijgen tot 80 procent van de waarde van uw huis, en u nog steeds een hypotheek van $ 150,000 uitstaat, kunt u alleen een lening van $ 10,000 voor uw eigen vermogen afsluiten.
Terugbetalingsvermogen
Zelfs als je een grote credit score en gelijkwaardigheid in huis hebt, zullen de meeste geldschieters je willen bewijzen dat je de financiële middelen hebt om de lening terug te betalen. Lenders vragen vaak om belastingaangiften uit voorgaande jaren of betalen stubs om aan te tonen dat u over de financiële middelen beschikt om de terugbetalingen te doen. Als u geen vast inkomen kunt tonen, moet u mogelijk een hogere rente betalen of de lening weigeren.
